4月20日中国人民银行公布最新的贷款市场报价利率（LPR）：1年期LPR为3.85%，5年期以上LPR为4.65%，自去年5月以来，LPR已经连续12个月没有调整。

根据有关机构对全国60个重点城市房贷利率监测数据，4月（2021年3月21日-2021年4月15日）60城主流首套房贷利率为5.38%，二套利率为5.65%，分别较上月提高4个、3个基点。

相信有人会疑问贷款市场报价利率（LPR）有什么意义？为什么LPR没变，实际房贷利率还会涨呢？还有人会顾虑去年选择浮动房贷利率难道选错了？

针对这些问题，理财师给出相关的答案。

一、LPR就是目前事实上的“基准利率”。

以前国内的贷款方面的基准利率是银行贷款基准利率。在2015年10月之后很长时间5年期以上贷款基准利率是4.9%。如果你到银行申请房贷，银行一般会在贷款基准利率基础上给一个上浮。我们假定是20%，那么最终你的贷款利率是：4.9%×（1+20%）=5.88%。后来，LPR成为新的“贷款基准利率”，银行贷款利率的计算就从“上浮”的方式变成“加基点”的方式。在我们去买新房时，售楼员告诉你的现在房贷利率是LPR+XX个基点。如果在沈阳，他会说首套房贷利率是LPR+65个基点，实际上房贷利率就是4.65%+0.65%=5.3%。

二、基点上调导致房贷加息。

房贷利率=LPR利率+基点。其中LPR利率由央行定，而基点则是由各城市定。注意的是，一旦个人贷款的基点确定后，合同期限内固定不变。就如沈阳目前首套房基点是65，这时买房，在房贷合同到期之前，这个65的基点是不能变的；如果下个月基点上调到70去买房，合同期限内这个基点70保持不变。

那么，近期的房贷利率上调主要是部分城市为房地产调控而将基点上调的结果，而不是央行将贷款市场报价利率（LPR）上调的结果。所以就出现了虽然LPR一年来一直没变，多个城市的房贷在加息！

三、固定房贷利率和浮动房贷利率的选择，何必纠结!

去年央行发出公告，即以基准利率为参考的贷款利率转为以市场报价利率（LPR）为参考的定价机制的过程中，让有房贷存量的人有个选择权，即是选择固定利率，还是选择以LPR为基础的浮动利率。

如果选择固定利率，则意味着在LPR下调的时候，无法享受下调的好处；但是，如果选择浮动利率，一旦LPR上调，则意味着比过去要承担更大的利息负担。而且，按照央行的公告，一旦选择，就不能改动。

如今LPR维持一年不变，表面来看选择固定房贷利率的人是选对了，而选择浮动房贷利率的人也并没占到便宜。为此，理财师侯世易借用经济学家马光远的观点，“不管你选择固定利率，还是LPR为基础的浮动利率，不管未来LPR如何变化，你的房贷利息不一定比现在少多少。”

众所周知，我国的房地产金融政策受到宏观调控政策和房地产政策的总体影响。在“房住不炒”的大背景下，即使LPR下降，房贷利率未必同时跟着动，也就是说，5年期的LPR未必同步下降。5年期的LPR未必每次都调整，而且调整的幅度可能会人为控制，以避免刺激房地产。

总的来说，如果是当时贷款是在基准利率基础上打折较多，那就应该选择固定利率；如果当时贷款是上浮较大的利率，为了省点利息，在没有通胀风险的情况下，就选择LPR的浮动利率。除此之外，都不必过于纠结之前的选择是否正确。